Infinity Natural Resources jók nýlega hlut sinn í 1,2 milljarða dollara Antero Ohio Utica Shale samningnum og á nú 60%. Þeir náðu þessu að hluta með $350 milljónum í hlutafjármögnun frá Quantum Capital Group og Carnelian Energy Capital.
Áður átti Infinity 51%. Nú, eftir að hafa náð samkomulagi við Northern Oil and Gas, ætla þeir að stækka enn frekar í Utica Shale í austurhluta Ohio. Nýja fjárfestingin kemur sem breytanleg forgangshlutabréf í A-röð og er gert ráð fyrir að henni verði lokað á sama tíma og aðalkaup Antero Ohio, sem Infinity gerir ráð fyrir að verði lokið í lok Q1 2026.
Infinity segir að þetta fjármagn hjálpi til við að draga úr skuldsetningu þeirra, eykur lausafjárstöðu og styður við boráætlun þeirra í Appalachian Basin. Hluti af ágóðanum verður einnig notaður til að greiða niður eldri tryggða veltulánafyrirgreiðslu þeirra.
Zack Arnold, forseti og forstjóri Infinity, lagði áherslu á víðtæka reynslu Quantum og Carnelian og afrekaskrá við að styðja við vöxt orkufyrirtækja. Hann sagði að fjárfesting þeirra styðji stefnu Infinity, gerir fyrirtækinu kleift að taka stærri hluta Antero Ohio samningsins og styrki fjárhagsstöðu þeirra. Hann benti einnig á að Matt Kelly frá Carnelian muni ganga í stjórn Infinity eftir lokun.
Rob Anderson frá Quantum hrósaði sterkri frammistöðu Infinity og borunarárangri í Appalachian Basin, og lýsti spennu Quantum til að styðja stórt skref Infinity með kaupunum á Antero Ohio og framtíðarvexti.
Matt Kelly frá Carnelian tók undir það og sagði að samsetningin af sérfræðiþekkingu Infinity og umfanginu sem Antero Ohio samningurinn veitir staðsetji fyrirtækið sem leiðandi samstæðufyrirtæki á einu af helstu óhefðbundnu gassvæðum Norður-Ameríku. Hann sagði að fjárfestingin væri í takt við áherslu Carnelian á að styðja framúrskarandi stjórnendahópa með snjöllum vaxtaraðferðum.
Miðað við tölurnar myndi ákjósanlegt eigið fé gefa Quantum og Carnelian um 20,5% af atkvæðavægi Infinity þegar þeim hefur verið breytt. Hlutirnir bera 8% árlegan arð fyrstu fimm árin og hækkar í 12% eftir það. Þeir eru breytanlegir á $21,39 á hlut, sem samsvarar 30% yfirverði yfir meðalverði áður en samningurinn var undirritaður.
BofA Securities sér um staðsetningu fyrir viðskiptin.
Megináhersla Infinity er að þróa Utica Shale í austurhluta Ohio, ásamt þurrgaseignum í Marcellus og Utica myndunum í suðvesturhluta Pennsylvaníu.